Legális adóelkerülés: újabb rekordot döntött a TBSZ-számlák száma

Ismét rekordot döntött a bankoknál és befektetési szolgáltatóknál vezetett tartós befektetési számlák száma: 2025. végén megközelítette az 519 000 darabot, amely több mint a harmadával meghaladta az egy évvel korábbi mennyiséget. A számlákon kezelt vagyon aktuális piaci értéke közben 27,8 százalékkal nőtt a Magyar Nemzeti Bank adatai szerint, így már csak kevéssel maradt el a 7 900 milliárd forinttól.

A szocho bevezetése nagyot lendített az érdeklődésen

A Tartós Befektetési Számlák (TBSZ) iránti, az utóbbi években látható, intenzív érdeklődést az váltotta ki, hogy a kormányzat 2023. július 1-től a legtöbb megtakarításnál és befektetésnél 13 százalékos szociális hozzájárulási adót (szocho) vezetett be a már addig is élő, 15 százalékos személyi jövedelemadó (ismertebb nevén kamatadó) mellett.

Az új adónem hatálya aló viszont kivették az állampapírokat, ezzel is arra ösztönözve a lakosságot, hogy nagyobb arányban fektesse állami adósságpapírokba a pénzét. A lépés nyomán viszont megugrott a TBSZ iránti érdeklődés is, hiszen az itt elért hozam tartós befektetésnek minősül, így ezt a konstrukciót sem érintette a változás.

A szocho bevezetése nyomán viszont sokan az adóoptimalizálás lehetőségét kezdték látni a TBSZ-ben, így a kormány – 2025 januárjától kezdődően – ismét a szabályozás módosításáról döntött. Ennek értelmében, ha három éven belül törik fel a TBSZ-számlát, 15 százalék szja és 13 százalék szocho terheli az elért hozamot, tehát nincs különbség a normál értékpapírszámlán elért hozamok adózásához képest. A 3 és 5 év közötti idősávban 10 százalékos szja-t, és 8 százalék szochót kell fizetnie a kisbefektetőnek, ha valamiért kénytelen feltörni a számláját, a teljes adómentesség pedig csak az ötéves időszak leteltével jár.

A TBSZ-ek mellett viszont a nyugdíj-előtakarékossági számlák (NYESZ) száma is szépen növekszik az utóbbi időszakban: december végén már közel 103 000 NYESZ-számlát vezettek a pénzügyi szolgáltatók, nagyjából 7 százalékkal többet, mint egy évvel korábban. A NYESZ-számlákon tartott befektetések értéke közben a múlt év végére 10,9 százalékkal, 637,9 milliárd forintra emelkedett, így egy számlára átlagosan 6,19 millió forintnyi befektetés jutott.

Kedvezők a kondíciók

A BiztosDöntés.hu által összegyűjtött adatok szerint a pénzügyi szolgáltatók nagyon kedvező kondíciókkal kínálják a tartós befektetési számlákat, sok esetben díjmentes a számlavezetés és a számlanyitás – miközben utóbbi több helyen online is megoldható. Az OTP Banknál az internet- és mobilbankban nyitott értékpapírszámlák – köztük az értékpapíros TBSZ – számlavezetési díját a teljes állományra vonatkozóan elengedik a 2026. végéig futó akcióban.

A Gránit Banknál az eBank appon keresztül is megnyitható a TBSZ, amelynek nyitása és a számla vezetése most egyaránt díjmentes.

A MagNet Banknál betét alapú TBSZ érhető el – bankfióki lekötéssel –, Adócsillapító Tartós Megtakarítási Számla néven. A betét éves kamata a jegybanki alapkamat mínusz négy százalék – ez jelenleg 2,50 százalékos, éves kamatot jelent. A lekötési idő 3 és 5 év lehet, a minimálisan elhelyezhető összeg 50 ezer forint.

A Lightyear 2023. decemberében indította el a TBSZ-számlavezetést Magyarországon: a fintech szolgáltatónál mobilalkalmazáson és webes felületen is megnyitható a számla, amelynél díjmentes a számlavezetés.

A HOLD-nál díjmentes a TBSZ nyitása és kezelése egyaránt. A számlanyitásnál feltétel a betöltött 18. életév, illetve legalább 25 000 forint (vagy annak megfelelő összegű deviza) befektetése.

Az MBH Banknál díjmentes a TBSZ-számla nyitása, amelyet személyesen tehetnek meg az ügyfelek. A bank honlapján emellett TBSZ-kalkulátor is működik: ennek segítségével kiszámolható, hogy egy adott (feltételezett) hozamszint mellett a TBSZ tulajdonosa mekkora pénzügyi előnyre tehet szert egy normál értékpapírszámlához képest.

A CIB Bank Maraton nevű termékénél díjmentes a számlavezetés. A betétek elhelyezésére szolgáló Maraton Takarékszámlánál 100 ezer forint a legkisebb elhelyezhető összeg, míg az értékpapíros változatnál 25 ezer forint. A pénzintézetnél személyesen lehet TBSZ-t nyitni.

A K&H-nál alapesetben szintén 199 forint a havi számlavezetési díj a TBSZ-számlánál, ám ezt kellően magas forgalom esetén elengedheti a szolgáltató.

Az Ersténél akár két évig is díjmentes lehet a TBSZ-számla vezetése, ha rendszeres Erste Future befektetést is vállal az ügyfél.

Veszik a befektetési jegyeket és a részvényeket

A jegybank adatai szerint az év végén a háztartásoknál lévő értékpapírok állománya is új csúcsra emelkedett, és 10,7 százalékos, éves növekedés után elérte a 30 778,5 milliárd forintot. A portfólión belül az átlagnál jóval gyorsabban, 42,8 százalékkal nőtt a részvények állománya, és megközelítette a 2 900 milliárd forintot. A befektetési jegyeknél szintén erőteljes, több mint 20 százalékos bővülést mért az MNB, 12 342,1 milliárd forintos állomány mellett. A háztartások állampapír-portfóliója viszont, ha minimális mértékben is, de zsugorodott tavaly, és az év végén 13 641 milliárd forintot tett ki.